近兩年來(lái)，中國經(jīng)濟進(jìn)入增速換擋階段，從高速發(fā)展向中高速發(fā)展過(guò)渡，經(jīng)濟增長(cháng)下行壓力不斷加大,困難和矛盾不斷增加，其中，企業(yè)融資難和融資貴問(wèn)題比較突出。為更好地支持地方經(jīng)濟發(fā)展,人民銀行湖南郴州市中心支行充分發(fā)揮金融支持、服務(wù)地方經(jīng)濟的職能作用，積極響應國家政策，把拓寬融資渠道、降低融資成本作為近兩年的重點(diǎn)工作,不斷加強與政府、企業(yè)、金融機構的溝通對接,取得了初步成效。目前，郴州市融資模式呈現多元化發(fā)展，直接融資比例不斷增加，債務(wù)置換規模不斷擴大，新型融資模式快速發(fā)展，貸款利率大幅下降，初步測算，一年可為企業(yè)節約財務(wù)成本21.84億元。

一、主要做法

（一）把貨幣政策落到實(shí)處

一是發(fā)揮貨幣信貸政策導向作用。針對郴州市行業(yè)和地域特點(diǎn)，人行郴州市中支制定了《關(guān)于進(jìn)一步規范再貸款管理促進(jìn)區域經(jīng)濟發(fā)展的意見(jiàn)》、《金融支持羅霄山郴州片區扶貧開(kāi)發(fā)指導意見(jiàn)》、《郴州市金融“兩支一扶”工作實(shí)施方案》、《關(guān)于貨幣政策定向支持宜章縣現代農業(yè)和小微企業(yè)“1+N”機制建設工作的意見(jiàn)》等意見(jiàn)，引導金融機構降低社會(huì )融資成本及加大對小微企業(yè)、“三農”等重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節的支持力度。二是積極落實(shí)“降準”政策。2015年以來(lái)，人民銀行通過(guò)五次降準，不斷釋放流動(dòng)性，支持實(shí)體經(jīng)濟發(fā)展。其中，對股份制商業(yè)銀行下調4個(gè)百分點(diǎn)，對農信社和村鎮銀行下調5個(gè)百分點(diǎn)，對新增存款一定比例用于當地貸款考核達標的縣域法人機構以及考核達標的農行“三農金融事業(yè)部”實(shí)行較同類(lèi)機構優(yōu)惠的存款準備金率。初步測算，通過(guò)數次降準共為全市金融機構釋放流動(dòng)性約86.82億元。三是積極落實(shí)“降息”政策。自2014年11月以來(lái)，總行六次下調貸款基準利率，一年期貸款基準利率累計下調1.65個(gè)百分點(diǎn)，市內銀行機構在總行降息后迅速下調了貸款掛牌利率。初步測算，一年可為全市貸款企業(yè)節約融資成本約16.83億元。

（二）把“低成本”資金落到實(shí)處

積極向上級行爭取低成本資金，降低企業(yè)融資成本。一是用好再貸款、再貼現。2015年以來(lái)，人行郴州市中支積極向上級行爭取再貸款、再貼現限額，并不斷優(yōu)化投放結構，有效支持地方經(jīng)濟發(fā)展。2015年1月-2016年4月，全市累計發(fā)放再貸款17.19億元，其中片區9.8億元，非片區7.39億元，利率分別為1.75%、2.75%;累計發(fā)放再貼現8.18億元，利率2.25%。初步測算，以上兩項可為企業(yè)節約財務(wù)成本3286.06萬(wàn)元。二是用好央行抵押補充貸款。人民銀行通過(guò)發(fā)放抵押補充貸款，支持全市棚戶(hù)區改造項目17個(gè)，發(fā)放貸款38億元。初步測算，可為企業(yè)節約財務(wù)成本約1.4億元。三是用好常備借貸便利。在長(cháng)沙中支的指導下，郴州中支于2016年4月6日成功為郴州農商行辦理了全省市州中支第一筆常備借貸便利業(yè)務(wù)，金額1000萬(wàn)元，利率2.75%。

（三）把改革紅利落到實(shí)處

一是加大地方債置換力度。2015年郴州市新增省轉貸1.8億元，置換地方政府債務(wù)32.37億元，按照地方政府債券平均收益率3.4%、存量政府貸款的加權平均利率6.53%計算，通過(guò)債務(wù)置換共減輕企業(yè)的負債成本約1.06億元。二是加大直接融資力度。2016年，全市新增直接融資49.7億元，占新增社會(huì )融資規模的40%，比去年同期高23.47個(gè)百分點(diǎn)。由于債券發(fā)行利率遠低于貸款利率，直接融資占比上升為企業(yè)降低了融資成本。以公司債為例，2015年AAA、AA+、AA級公司債年平均發(fā)行利率分別為4.19%、4.85%、5.64%，分別比全市貸款加權平均利率低2.34個(gè)、1.68個(gè)、0.89個(gè)百分點(diǎn)。據測算，一年可為企業(yè)節約財務(wù)成本約8134萬(wàn)元。三是深化外匯改革。2015年，國家外匯管理局郴州市中心支局積極為全市外匯企業(yè)爭取短期外債指標，利用短期外債余額指標從境外貸款的融資成本要比國內商業(yè)銀行貸款成本低40%左右。如為湖南祥云精細化工爭取全省首筆短期外債指標5000萬(wàn)美元，2015年使用外債2379萬(wàn)美元，減少利息支出約600萬(wàn)元。四是全面清理規范貸款收費項目。近年來(lái)，各銀行機構積極清理規范收費項目，精簡(jiǎn)融資鏈條，減少收費環(huán)節，降低企業(yè)融資非利息成本。據統計，2015年全市銀行機構手續費及傭金收入比2014年減少了2101萬(wàn)元。

（四）把金融創(chuàng )新落到實(shí)處

一是融資方式創(chuàng )新。今年以來(lái)，郴州市金融機構積極爭取國家重點(diǎn)項目專(zhuān)項資金，用于支持國家確定的“看得準、有回報、不新增過(guò)剩產(chǎn)能、不形成重復建設、不產(chǎn)生擠出效應”的重點(diǎn)領(lǐng)域項目建設。對符合信貸政策的項目，實(shí)施“投貸聯(lián)動(dòng)”，通過(guò)股權融資、債權融資等方式滿(mǎn)足項目融資需求，并通過(guò)股權約期回購、借款償還等方式收回投資本金和收益。按專(zhuān)項建設基金固定年投資收益1.2%、貸款加權平均利率6.53%計算，截至2016年4月末，全市金融機構共投放重點(diǎn)建設基金21.34億元，可為企業(yè)節約財務(wù)成本1.14億元。二是貸款品種創(chuàng )新。結合小微企業(yè)資金需求頻率、用款規律等特點(diǎn)，推出了多種信貸新品。如免抵押的助保貸、稅融貸、尚融貸等，為企業(yè)節約了擔保費、資產(chǎn)評估費。

（五）把監督考評落到實(shí)處

　　一是進(jìn)行監測預警。強化市場(chǎng)利率監測，指導轄內金融機構按照完善利率監測報備制度及系統升級的要求，提高數據報備質(zhì)量和效率。并宣傳發(fā)動(dòng)地方法人金融機構主動(dòng)參加市場(chǎng)利率定價(jià)自律機制合格審慎評估。目前，郴州共有7家機構參與評估，結果顯示，有3家機構符合觀(guān)察成員條件，成為利率定價(jià)自律機制觀(guān)察成員，有效提升了地方法人金融機構利率定價(jià)能力和綜合實(shí)力。二是開(kāi)展制度化考核。按年對縣域法人金融機構新增存款一定比例用于當地貸款的考核，并對達標機構下調存款準備金率1個(gè)百分點(diǎn)。2015年，全市共有6家農信機構和3家村鎮銀行考核達標，占考核機構總數的64.3%，超過(guò)全省平均水平1個(gè)百分點(diǎn)。認真組織開(kāi)展轄內農行縣級“三農金融事業(yè)部”考核，2015年全市共有6家機構考核達標，達標率為66.6%，超過(guò)全省平均水平28.4個(gè)百分點(diǎn)。

二、幾點(diǎn)建議

（一）繼續提高直接融資比重。借助大力發(fā)展多層次資本市場(chǎng)的有利契機，努力提升直接融資比重，改善社會(huì )融資結構，鼓勵企業(yè)由債務(wù)融資為主向股權融資為主轉變。

（二）積極爭取債轉股試點(diǎn)。在傳統產(chǎn)業(yè)轉型升級的過(guò)程中，要積極爭取國家“債轉股”試點(diǎn)政策，幫助一些有市場(chǎng)、有技術(shù)、有競爭能力，但出現暫時(shí)困難的有色企業(yè)參與債轉股試點(diǎn)，改善資產(chǎn)負債結構，增強企業(yè)的融資能力。

（三）繼續降低企業(yè)收費標準。提高服務(wù)收費信息透明度，清理不必要的資金中介、過(guò)道、通道、過(guò)橋環(huán)節，降低企業(yè)融資成本，加大對違規收費行為的查處力度。

（四）積極發(fā)展創(chuàng )投基金。引進(jìn)創(chuàng )新投資公司，加大對科創(chuàng )企業(yè)的支持力度。發(fā)展產(chǎn)業(yè)扶持基金和私募股權基金，支持高科技企業(yè)的發(fā)展，促進(jìn)企業(yè)轉型升級。

（五）建立小微企業(yè)融資擔?；?。大力發(fā)展政府支持的融資擔?；?，有效發(fā)揮財政資金對小微企業(yè)信貸投放的引導和支持作用，形成政府、銀行、企業(yè)共同分擔信貸風(fēng)險機制，促進(jìn)大眾創(chuàng )業(yè)、萬(wàn)眾創(chuàng )新。