黨的十八大以來(lái)，習近平總書(shū)記對資本市場(chǎng)作出了一系列重要指示批示，深刻回答了新時(shí)代需要什么樣的資本市場(chǎng)、怎樣建設好資本市場(chǎng)的重大課題，為新時(shí)代資本市場(chǎng)改革發(fā)展指明了方向?？倳?shū)記關(guān)于資本市場(chǎng)的科學(xué)論斷凝聚著(zhù)對資本市場(chǎng)發(fā)展規律的深邃思考，閃耀著(zhù)馬克思主義的真理光芒，是我們做好工作的根本遵循。

　　全面把握新時(shí)代資本市場(chǎng)的發(fā)展方向

　　新時(shí)代賦予了資本市場(chǎng)新的定位和使命。2018年中央經(jīng)濟工作會(huì )議指出，資本市場(chǎng)在金融運行中具有牽一發(fā)而動(dòng)全身的作用，要通過(guò)深化改革，打造一個(gè)規范、透明、開(kāi)放、有活力、有韌性的資本市場(chǎng)。資本市場(chǎng)是國民經(jīng)濟的“晴雨表”，聯(lián)通千行百業(yè)，牽系千家萬(wàn)戶(hù)，是一個(gè)兼具政治、經(jīng)濟、文化、社會(huì )等特征的綜合體，資本市場(chǎng)的穩定健康發(fā)展對于金融風(fēng)險防控和經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展具有十分重要的意義。我們必須增強使命感、責任感，堅持穩中求進(jìn)的工作總基調，加快資本市場(chǎng)改革，大力發(fā)展直接融資，促進(jìn)多層次資本市場(chǎng)健康發(fā)展。

　　近30年來(lái)，伴隨著(zhù)改革開(kāi)放的歷史進(jìn)程，我國資本市場(chǎng)從無(wú)到有、從小到大，實(shí)現了跨越式發(fā)展。目前，股票市場(chǎng)、債券市場(chǎng)和商品期貨市場(chǎng)規模均居世界前列，但總體上發(fā)展還不成熟，一些深層次的結構性體制機制性問(wèn)題還沒(méi)有得到有效解決。我們必須堅持問(wèn)題導向，保持定力、堅定信心，按照市場(chǎng)化法治化的總要求，充分借鑒國際最佳實(shí)踐，敬畏市場(chǎng)、敬畏法治、敬畏專(zhuān)業(yè)、敬畏風(fēng)險，注重發(fā)揮各方合力，努力探索出一條既遵循成熟市場(chǎng)慣例、又符合我國發(fā)展階段特征的資本市場(chǎng)發(fā)展之路。

　　扎實(shí)穩妥推進(jìn)科創(chuàng )板建設并試點(diǎn)注冊制

　　去年11月，習近平主席宣布將在上海證券交易所設立科創(chuàng )板并試點(diǎn)注冊制。在黨中央、國務(wù)院的正確領(lǐng)導下，證監會(huì )會(huì )同上海市、相關(guān)部委和市場(chǎng)各方，精心組織、扎實(shí)工作，經(jīng)過(guò)250多天的努力，首批25家企業(yè)已于7月22日上市交易，目前總體比較平穩，初步實(shí)現了改革預期。設立科創(chuàng )板并試點(diǎn)注冊制，既是暢通科技、資本和實(shí)體經(jīng)濟循環(huán)，加速科技成果向現實(shí)生產(chǎn)力轉化的機制創(chuàng )新，也是資本市場(chǎng)落實(shí)金融供給側結構性改革的重要舉措。開(kāi)板交易只是一個(gè)新的起點(diǎn)，科創(chuàng )板的建設和成長(cháng)還任重道遠。我們必須深入學(xué)習領(lǐng)會(huì )習近平總書(shū)記重要指示批示精神，堅守科創(chuàng )定位，落實(shí)好以信息披露為核心的注冊制，著(zhù)力提升科創(chuàng )板上市公司質(zhì)量，發(fā)揮好科創(chuàng )板改革試驗田作用，形成可復制可推廣的經(jīng)驗，以此帶動(dòng)資本市場(chǎng)全面深化改革。抓住這次科創(chuàng )板改革的有利契機，增加資本市場(chǎng)司法供給，推動(dòng)有關(guān)方面加快修法修規進(jìn)度，修改《證券法》《刑法》，建立集體訴訟制度，出臺相關(guān)司法解釋?zhuān)晟泼袷聯(lián)p害賠償責任制度，顯著(zhù)提升違法違規成本。

　　加快推進(jìn)資本市場(chǎng)改革開(kāi)放

　　習近平總書(shū)記在中央政治局第十三次集體學(xué)習時(shí)，首次明確提出要深化金融供給側結構性改革。為此，證監會(huì )組織專(zhuān)門(mén)力量，圍繞市場(chǎng)反映比較集中的關(guān)鍵性方向性問(wèn)題進(jìn)行研究論證，加強資本市場(chǎng)頂層設計，成熟一項推出一項。實(shí)施提高上市公司質(zhì)量行動(dòng)計劃，從把好入口、暢通多渠道出口，加強持續監管等方面精準發(fā)力，力爭通過(guò)幾年的努力，使上市公司質(zhì)量有較大提升。按照市場(chǎng)導向、立足國情、統籌謀劃、審慎推進(jìn)的原則，圍繞提高市場(chǎng)有效性和安全性的目標，穩步、分步推進(jìn)交易制度改革。打通各種基金、保險、企業(yè)年金等各類(lèi)機構投資者入市瓶頸，積極引導中長(cháng)期資金入市，大力發(fā)展權益類(lèi)基金。強化中介機構的責任和能力，努力建設國際一流的投資銀行和財富管理機構。對會(huì )計師事務(wù)所等中介機構未能履行“看門(mén)人”職責，反而充當“放風(fēng)者”，甚至是“幫兇”的，堅持打準、打狠、打到位，切實(shí)增強監管震懾。

　　開(kāi)放也是改革。我們將進(jìn)一步落實(shí)習近平總書(shū)記指示精神，加快推進(jìn)資本市場(chǎng)高水平對外開(kāi)放，廣泛開(kāi)展國際交流合作，不斷提高我國資本市場(chǎng)的國際化水平和服務(wù)能力。堅持放得開(kāi)、看得清、管得住，切實(shí)增強開(kāi)放條件下的風(fēng)險防控和監管能力。

　　牢牢堅持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的根本目標

　　習近平總書(shū)記指出，金融是實(shí)體經(jīng)濟的血脈，為實(shí)體經(jīng)濟服務(wù)是金融的天職，是金融的宗旨，也是防范金融風(fēng)險的根本舉措。我們必須時(shí)刻牢記總書(shū)記的重要指示，不斷深化對金融本質(zhì)、規律和初心的再認識，大力發(fā)展直接融資特別是股權融資，圍繞提升資本市場(chǎng)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟的質(zhì)量和效率，重點(diǎn)做好以下工作。在股權融資方面，保持新股發(fā)行常態(tài)化，進(jìn)一步優(yōu)化再融資、并購重組、減持、分拆上市等制度，充分激發(fā)市場(chǎng)活力。在債券融資方面，積極推進(jìn)交易所市場(chǎng)債券和資產(chǎn)支持證券品種創(chuàng )新，推動(dòng)公司信用類(lèi)債券發(fā)行準入和信息披露標準的統一，促進(jìn)債券市場(chǎng)互聯(lián)互通。在私募股權投資方面，完善差異化監管制度和政策支持體系，大力發(fā)展創(chuàng )業(yè)投資基金和并購投資基金，促進(jìn)創(chuàng )新資本形成。在期貨和衍生品市場(chǎng)方面，加大期貨、期權產(chǎn)品供給和制度供給，為實(shí)體經(jīng)濟提供更多風(fēng)險管理和套期保值工具。積極支持民營(yíng)企業(yè)利用資本市場(chǎng)發(fā)展壯大。

　　堅決守住不發(fā)生系統性金融風(fēng)險的底線(xiàn)

　　習近平總書(shū)記高度重視金融風(fēng)險防控工作，并就打好防范化解重大金融風(fēng)險攻堅戰多次作出重要指示批示。我們必須堅持底線(xiàn)思維，增強憂(yōu)患意識，把主動(dòng)防范化解系統性金融風(fēng)險放在更加重要的位置，完善早識別、早預警、早發(fā)現、早處置的資本市場(chǎng)風(fēng)險防控機制，下好先手棋，打好主動(dòng)仗。堅持穩定大局、統籌協(xié)調、分類(lèi)施策、精準拆彈的工作方針，在國務(wù)院金融委的統一協(xié)調指揮下，對股票質(zhì)押、債券違約、私募基金及場(chǎng)外配資等重點(diǎn)領(lǐng)域的風(fēng)險，堅決管住增量，有效化解存量。積極應對國際國內復雜環(huán)境變化，通過(guò)深化改革主動(dòng)引導市場(chǎng)預期，努力維護資本市場(chǎng)平穩運行。

　　持續強化監管執法和投資者合法權益保護

　　習近平總書(shū)記強調，金融管理部門(mén)要努力培育恪盡職守、敢于監管、精于監管、嚴格問(wèn)責的監管精神，形成有風(fēng)險沒(méi)有及時(shí)發(fā)現就是失職、發(fā)現風(fēng)險沒(méi)有及時(shí)提示和處置就是瀆職的嚴肅監管氛圍。監管是證監會(huì )的主責主業(yè)，我們必須牢記監管姓監，進(jìn)一步把握監管定位，按市場(chǎng)規律辦事，相信市場(chǎng)、依靠市場(chǎng)，著(zhù)力提升市場(chǎng)透明度和效率，確保政策的連續性和穩定性，讓市場(chǎng)有明確預期。堅持依法監管、依法治市。加大稽查執法力度，嚴厲打擊欺詐發(fā)行、內幕交易、操縱市場(chǎng)、虛假信披等違法違規行為，嚴肅市場(chǎng)紀律、凈化市場(chǎng)生態(tài)。進(jìn)一步推進(jìn)簡(jiǎn)政放權，加快職能轉變，加強科技監管，完善統一高效協(xié)同的監管體系。

　　保護好投資者尤其是中小投資者合法權益，必須堅持法律保護、監管保護、自律保護、市場(chǎng)保護、自我保護的大投保理念，進(jìn)一步完善投資者保護的法律制度體系，加強投資者教育與服務(wù)，積極倡導理性健康的投資文化。

　　我們深刻體會(huì )到，履行好監管職責、把資本市場(chǎng)建設好，這是證監會(huì )廣大黨員干部最大的政治擔當。我們將堅持以習近平新時(shí)代中國特色社會(huì )主義思想為指導，自覺(jué)堅持和加強黨的領(lǐng)導，以“不忘初心、牢記使命”主題教育為契機，全面提升證監會(huì )系統黨的建設質(zhì)量，強化專(zhuān)業(yè)素質(zhì)、專(zhuān)業(yè)能力、專(zhuān)業(yè)作風(fēng)、專(zhuān)業(yè)精神，為新時(shí)代資本市場(chǎng)發(fā)展提供堅強政治保障和組織保障。