6月26日，國務(wù)院總理李克強主持召開(kāi)國務(wù)院常務(wù)會(huì )議，確定進(jìn)一步降低小微企業(yè)融資實(shí)際利率的措施。

在具體措施方面，會(huì )議決定開(kāi)展深化民營(yíng)和小微企業(yè)金融服務(wù)綜合改革試點(diǎn)；部署支持擴大知識產(chǎn)權質(zhì)押融資和制造業(yè)信貸投放，促進(jìn)創(chuàng )新和實(shí)體經(jīng)濟發(fā)展；決定擴大高職院校獎助學(xué)金覆蓋面、提高補助標準并設立中等職業(yè)教育國家獎學(xué)金。

銀保監會(huì )公布的最新數據顯示，截至2019年5月末，全國小微企業(yè)貸款余額35.15萬(wàn)億元，其中，單戶(hù)授信總額1000萬(wàn)元及以下的普惠型小微企業(yè)貸款余額10.25萬(wàn)億元，較2018年初增長(cháng)了2.57萬(wàn)億元，增幅達到33.46%，比各項貸款增幅高14.17個(gè)百分點(diǎn)；普惠型小微企業(yè)貸款余額戶(hù)數1928萬(wàn)戶(hù)，較2018年初增加660萬(wàn)戶(hù)。2019年前五個(gè)月新發(fā)放普惠型小微企業(yè)貸款平均利率6.89%，較2018年一季度平均水平下降0.92個(gè)百分點(diǎn)。

此外，在今年的政府工作報告中提出，五大國有銀行小微企業(yè)貸款余額要增長(cháng)30%以上，小微企業(yè)信貸綜合融資成本在去年基礎上再降低一個(gè)百分點(diǎn)。而據人民銀行金融市場(chǎng)司副司長(cháng)鄒瀾透露，截至五月末五家國有大型銀行對普惠型小微企業(yè)貸款余額比去年底增長(cháng)23.7%，已完成全年計劃的大部分，平均利率4.79%，較去年全年下降0.65個(gè)百分點(diǎn)。

多渠道發(fā)力支持金融服務(wù)小微

金融支持小微、民營(yíng)經(jīng)濟是金融工作的重點(diǎn)之一。近期國務(wù)院、人民銀行、銀保監會(huì )等都提出了多項金融支持小微民營(yíng)企業(yè)的具體措施。

總體來(lái)看，26日的國務(wù)院常務(wù)會(huì )主要從四個(gè)渠道提出了支持小微、民營(yíng)企業(yè)的舉措，一是在貨幣政策要打通從政策利率到對小微企業(yè)市場(chǎng)利率的傳導渠道，深化利率市場(chǎng)化改革；二是降低小微企業(yè)綜合費率，如推動(dòng)銀行降低貸款附加費用、降低再擔保費率，引導擔保收費標準進(jìn)一步降低；三是發(fā)展多層次融資渠道，如提出今年金融機構發(fā)行小微企業(yè)金融債券規模要大幅超過(guò)去年，力爭達到1800億元以上；四是給出了一些新的扶持政策，如中央財政采取以獎代補方式，支持部分城市開(kāi)展為期3年的深化民營(yíng)和小微企業(yè)金融服務(wù)綜合改革試點(diǎn)等。

“實(shí)際上，目前央行給出的政策利率是在下降的，如TMLF利率已經(jīng)調低，央行也在不斷向市場(chǎng)注入流動(dòng)性，目的就是希望降低實(shí)體經(jīng)濟的融資成本。目前市場(chǎng)的流動(dòng)性是比較寬松的，銀行間市場(chǎng)利率不斷下跌?！泵裆y行首席研究員溫彬表示，“雖然政策利率已經(jīng)下調，但目前商業(yè)銀行對小微企業(yè)的貸款利率仍然和基準利率掛鉤，且對國有企業(yè)和小微民營(yíng)企業(yè)的報價(jià)差距較大，這也是貨幣政策傳導不暢導致的。目前深化利率市場(chǎng)化改革，可以采用更加市場(chǎng)化的利率模型，如LPR（貸款基礎利率）來(lái)決定對不同客戶(hù)的貸款利率?！?/span>

此外，本次國務(wù)院常務(wù)會(huì )中特別提到為支持創(chuàng )新發(fā)展、強化知識產(chǎn)權保護利用、促進(jìn)擴大就業(yè)，會(huì )議要求，支持擴大知識產(chǎn)權質(zhì)押融資，以拓寬企業(yè)特別是民營(yíng)小微企業(yè)、”雙創(chuàng )”企業(yè)獲得貸款渠道，推動(dòng)緩解融資難。

“在關(guān)于知識產(chǎn)權質(zhì)押融資等方面，目前一個(gè)比較大的問(wèn)題是如何給知識產(chǎn)權定價(jià)，要知道每個(gè)專(zhuān)利在應用領(lǐng)域、實(shí)際價(jià)值、技術(shù)含量等方面都千差萬(wàn)別，需要具有很強的針對性的專(zhuān)業(yè)知識，這不僅是銀行，也是目前整個(gè)市場(chǎng)的薄弱環(huán)節。誰(shuí)去評估、如何定價(jià)、質(zhì)押后如何處置等問(wèn)題，都還需要細化?！备拭C地區某村鎮銀行行長(cháng)表示。

如近日在阿里拍賣(mài)網(wǎng)，金立通信名下211宗外觀(guān)設計專(zhuān)利掛出拍賣(mài)，拍賣(mài)信息顯示，這211宗專(zhuān)利起拍價(jià)為2.11萬(wàn)元，算下來(lái)一件僅100元，專(zhuān)利價(jià)值并不高。而在各種拍賣(mài)網(wǎng)站上，專(zhuān)利的價(jià)格也是千差萬(wàn)別，既有高價(jià)成交的，也有不少流拍難以賣(mài)出處置的。

提高對小微企業(yè)的不良貸款容忍度

一般而言，小微企業(yè)存在生存周期短、經(jīng)營(yíng)有不確定性、銀企信息不對稱(chēng)等特點(diǎn)，在不良考核壓力較大的背景下，基礎銀行對小微企業(yè)貸款仍然相對謹慎，對小微、民營(yíng)貸款的積極性不夠。

對此，本次國務(wù)院常務(wù)會(huì )強調了要完善商業(yè)銀行考核方式，提出引導銀行對知識產(chǎn)權質(zhì)押貸款單列信貸計劃和專(zhuān)項考核激勵，不良率高于各項貸款不良率3個(gè)百分點(diǎn)以?xún)鹊?，可不作為監管和考核扣分因素。同時(shí)要求，要調整優(yōu)化貸款結構，引導加大制造業(yè)、服務(wù)業(yè)信貸投放。鼓勵大型銀行完善貸款考核機制、設置專(zhuān)項獎勵，確保今年制造業(yè)全部貸款、中長(cháng)期貸款和信用貸款的余額均明顯高于上年。

在6月24日的人民銀行、銀保監“小微企業(yè)金融服務(wù)有關(guān)情況”新聞發(fā)布會(huì )上，人民銀行金融市場(chǎng)司副司長(cháng)鄒瀾提供的一組數據顯示，小微企業(yè)的不良率的確相對較高。截至今年5月末，全國金融機構的單戶(hù)授信1000萬(wàn)元以下的小微企業(yè)貸款不良率是5.9%，這個(gè)比大型企業(yè)確實(shí)要高出4.5個(gè)百分點(diǎn)，比中型企業(yè)高出3.3個(gè)百分點(diǎn)。

“不可能想要馬兒跑，又不給馬吃草。很多時(shí)候對一個(gè)小微企業(yè)貸款的工作量和對一個(gè)大企業(yè)貸款的工作量也差不多的，但是業(yè)務(wù)收入差距比較大，如果將提高小微民營(yíng)不良容忍度、對小微制造業(yè)貸款設置專(zhuān)項獎勵落實(shí)的話(huà)，肯定可以提高基層銀行服務(wù)小微的積極性?！蔽髂系貐^某銀行支行信貸經(jīng)理表示。